Colocada emisión récord de bonos en mercado americano por US$ 350 millones

La Corporación Andina de Fomento (CAF) efectuó hoy una emisión récord de bonos, al colocar en el mercado americano US$ 350 millones a diez años plazo. Esta exitosa y oportuna operación, la más grande realizada por la CAF desde que inició su programa de emisiones internacionales en 1993, fue liderada por Credit Suisse First Boston, participando como colíderes Goldman Sachs, Lehman Brothers y Merrill Lynch.

El presidente ejecutivo de la CAF, Enrique García, destacó que la emisión reafirma la estrategia de largo plazo que ha diseñado la institución, en el sentido de mantener una presencia constante y permanente en los más importantes mercados financieros internacionales. Subrayó que a pesar de la alta demanda del mercado, la Corporación limitó la emisión a US$ 350 millones, monto más acorde con sus planes de financiamiento.

La emisión se enmarca dentro del objetivo de la Corporación de financiar proyectos de infraestructura e integración en los países accionistas y, de esa manera, contribuir de manera concreta a mejorar los índices de desarrollo y competitividad de la región.

De suma importancia para el éxito de esta nueva emisión es la solidez de la CAF que se refleja en sus calificaciones de riesgo –las más altas de Latinoamérica- lo cual constituye un atractivo de primer orden para los inversionistas internacionales. La CAF ostenta calificación “A” por Standard and Poor’s y Fitch, y "A2" por Moody's.

En cumplimiento de las conservadoras políticas financieras de la CAF, la emisión fue convertida a tasa flotante mediante una operación de swap con ABN Amro.

La estrategia financiera de la Corporación se ha apoyado en una diversificación y ampliación de las fuentes de captación de recursos y reducción de costos en los mercados financieros internacionales, siendo reconocida en la actualidad como el emisor latinoamericano más competitivo en cuanto a tasas y plazos obtenidos en sus colocaciones. Su presencia permanente en las más exigentes plazas mundiales le ha permitido tener captaciones acumuladas desde 1993 superiores a los US$ 7.000 millones, incluyendo la actual emisión.